日间波动变大,趋势跟踪何去何从?

日间波动变大,趋势跟踪何去何从? 周泓090720 举一个实例,看看日间波动加剧之后,反手成本的微小变化积累起来的巨大差异。第一个图是某个趋势跟踪系统的单笔盈亏统计,显然,这个一个不错的交易结果,小亏大赢第二个图是累计的收益率,看来很棒第三个图是对单笔收益率进行区间统计,比如统计单笔交易在0%-2%…

简单趋势跟踪在美国股指上低效的三个原因

趋势跟踪在美国股指上低效的三个原因 周泓090718 (此文基于历史数据测试,类似于从数据挖掘的角度阐述,而不是一些基本面解释) 1 慢牛 慢牛走势造成的结果是长期均线间隙很小,容易触发止损(这个性质最近几年有所改变,两次暴涨暴跌,M头)。 这和A股快牛的感觉完全不同,现在A股牛市为什么有些方法(比…

趋势跟踪还是趋势等待?

  趋势跟踪还是趋势等待? 周泓090717   感觉当前的趋势跟踪理念比较狭隘,与其说是我们主动“找到”了趋势跟踪这个方法,倒不如说是大起大落的新兴市场“教会”了我们趋势跟踪。当我们自以为可以“以不变应万变”的时候,确不知这是在“固步自封”。古人云:“穷则变,变则通,通则久”。观阴阳双鱼图也是如此…

时钟投资理论(摘)

时钟投资理论 美林的“投资时钟”是一种将经济周期与资产和行业轮动联系起来的方法。 它将经济周期划分为四个不同的阶段——衰退、复苏、过热和滞胀。每个阶段都对应着表现超过大市的某一特定资产类别:债券、股票、大宗商品和现金。   在衰退阶段,经济增长停滞,超额的生产能力和下跌的大宗商品价格驱使通胀率更低,…