日间波动变大，趋势跟踪何去何从？

发表于： 2009年7月20日 2019年11月20日
分类：投资

日间波动变大，趋势跟踪何去何从？

周泓090720

举一个实例，看看日间波动加剧之后，反手成本的微小变化积累起来的巨大差异。

第一个图是某个趋势跟踪系统的单笔盈亏统计，显然，这个一个不错的交易结果，小亏大赢
第二个图是累计的收益率，看来很棒
第三个图是对单笔收益率进行区间统计，比如统计单笔交易在0%-2%的次数。得到的图其实是概率分布，柱子的高低也就反映了单笔交易落在每个区间里的可能性。这里看来，-2%/0%之间的小亏最多。
日间波动变大，会使得进出场的价格更大可能偏离信号位置。假如长期来看偏离加大了0.1%，那对于一笔10%的盈利来说，微乎其微，但是对于一笔-0.3%的止损来说，成本提高了33%。

上面的图对原有数据进行了处理，将原先-2%/0%的单笔亏损都加了0.3%，结果使得一部分亏损落到了-4%/-2%区间。于是，一个不错的系统就成了鸡肋。日间波动变大，趋势跟踪何去何从？