300指数的期权代码是IO，卖出300指数看跌期权，就是卖出IO的PUT，卖出300指数看涨期权，就是卖出IO的CALL。下面看看怎么算保证金（都是假设卖出一张） 卖出IO的PUT会占用多少保证金？ 占用保证金=max（300指数前收盘价格*100*12%-虚值额，行权价*100*12%*0.5）+…

前文《两个增收方法》里大致说明了IF代替510310的原理，现在再具体写一篇做为实操的补充。 一、一个等式 IF代替510310，必须要计算的一个等式是： IF换ETF年化收益增强=（理财每日收益+期货合约日化扣分红贴水点数*300）*365/期货合约价值-ETF跟踪误差-合计交易费率 这个等式就是…

境外的钱终于取完了，历时两年多，转回来1000万+的港币（其中赚的900万+）。 这件事这两年耗费了大量精力，终于画上句号。 等以后哪天，开放自由兑换，或者大湾区的南向通政策推广到全国，我再用合规渠道去海外投资吧。 下图是我记录的各个渠道回国的资金量统计和评价，供参考。

1转股价的四舍五入 今天又学到一点，就是转股价保留两位小数，四舍五入。 132018发了公告，转股价从16.74元下调到15.92元。 理论上说，下调后的转股价=16.74-0.8153=15.9247元，但是由于上述规定，这个0.0047刚好舍掉了，那就意味着又可以多转一丁点股份了。 我算了一下，…